대출건수 많아 박리다매 효과 상반기이어 3분기도 실적 好好 비이자부분 수익은 되레 감소

‘가계대출이 은행을 살렸다?’

저금리와 구조조정 악재에도 은행권이 상반기에 이어 3분기에도 호실적을 이어갔다.

3분기만에 지난해 연간 실적을 초과하는 등 어닝서프라이즈(예상을 뛰어넘는 깜짝 실적)실적을 내놨다.

여기에는 수익구조 개선보다 주택담보대출(주담대)를 중심으로 급증한 가계대출이 급증한 덕이 컸다는 분석이다.

금리는 낮지만 취급량이 많아 일종의 ‘박리다매’ 효과를 본 것이다.

이로 인해 수익의 예대마진 집중과 그룹 내 은행 편중이 심화되면서 수익구조는 뒷걸음질쳤다는 지적이다.

▶늘어난 가계대출에 은행 실적 ‘하이킥’=주요 은행들의 3분기 실적은 시장 예상치를 뛰어넘는 수준이었다.

21일 금융계에 따르면 전날 발표된 신한은행과 KB국민은행의 3분기 실적을 보면 올해 1~3분기 누적 순이익이 지난해 연간 순이익을 넘어섰다.

신한은행의 1~3분기 누적 순이익은 1조5117억원으로 지난해 연간 순이익(1조4897억원)보다 많았다.

전년 동기 대비 20.7% 급증한 은행 순이익을 바탕으로 신한금융지주의 1~3분기 누적 순이익은 4년 만에 처음으로 2조원을 돌파했다. 국민은행의 1~3분기 누적 순이익도 1조1650억원으로 지난해 순이익(1조1072억원)을 돌파했다. 앞서 나온 우리은행 실적도 1~3분기 순이익(1조16억원)이 지난해 연간 순이익(9348억원)을 뛰어넘었다.

시중은행들이 높은 실적을 낸 배경에는 여신 규모 성장에 따른 이자이익 증가가 있다. 특히 구조조정과 투자위축으로 수요가 줄어든 기업대출보다 주담대를 비롯한 가계대출의 급증이 주요 동력으로 작용한 것으로 보인다.

올해 상반기 대출 요건을 까다롭게 한 여신심사 가이드라인이 시행됐지만 은행 가계대출 증가율은 4.1%(2분기 기준)로 증가세를 이어갔다.

유승창 KB투자증권 애널리스트는 “저금리에 따른 대출 증가율이 양호한 수준을 유지하고 있는 점이 은행권 이익 증가의 주요인”이라고 말했다.

▶“다시 예대마진에 혈안“…뒷걸음치는 수익구조=실적은 증가했지만 예대마진을 중심으로 한 후진적 수익구조는 심화됐다는 비판이 나온다. 금융지주의 은행 편중성도 더 짙어졌다.

은행들은 비이자수익 확대를 통한 수익 다변화를 외쳤지만 되레 비이자수익은 감소했다.

신한은행과 우리은행의 올해 3분기 비이자 이익은 각각 전분기 대비 32.7%, 29.5% 감소했다.

지난해 말 기준 국내 은행 16곳의 비이자 이익 비중은 미국 상업은행 5338곳 평균(37%)의 절반에도 못 미치는 15.2%에 불과하다. 비이자 이익 중심의 수익 다변화가 제대로 이뤄지지 못함에 따라 은행의 수익성 지표인 자기자본이익률(ROE)과 총자산순이익률(ROA)은 갈수록 악화돼 2012~2015년 사이에 각각 2.74%포인트, 0.2%포인트 떨어졌다. 금융 지주의 은행 편중성도 더 심화됐다. 신한지주의 당기순이익 중 은행이 차지하는 비중은 65%로 지난해 같은 기간보다 7%포인트 늘었다. KB금융은 이 기간 은행의 당기순이익 비중이 지난해보다 5%포인트 늘어난 72%를 기록했다.

한 금융업계 관계자는 “시중은행이 가계대출 급증에 기대어 얻은 좋은 실적을 앞으로도 계속 건전하게 유지해 나갈 수 있을지 지켜볼 일”이라면서 “단기 실적에 집중해서는 지속적인 실적달성이 어렵다”고 말했다.

황혜진 기자 /